方大集团深陷救亡图存入主新钢尚存变数dd

发布时间：2021-01-21 08:37:40 阅读：次来源：折叠窗厂家

方大集团深陷“救亡图存” 入主新钢尚存变数

据了解，日前根据新钢股份最新的公告显示，辽宁方大集团已与新余钢铁集团商洽重组事项，并开展尽职调查。由于重组事项可能引起新钢股份实际控制人发生变化，该公司股票自2月13日起停牌。

此前，方大集团先后将南昌钢铁、萍乡钢铁收入囊中，江西三大钢企中只有新钢集团仍高举“国”字头旗号。

“方大集团有扭亏为盈的实力和管理创新等优势。”江西省工信委一位知情人士说，包括主管的江西省国资委等机构在内，都希望方大集团能成功重组新钢集团，但最后的结果还要“让市场说话”。

不过，重组新钢集团并非易事。重组方除了需要背负其高达30亿元的巨额债务外，还要拿出巨资对28000余名在岗职工进行身份置换及为7000名退养人员缴纳各种费用，而这笔费用亦高达数十亿元。

新钢股份证券事务代表林榕没有对上述问题进行置评，只是称公司正配合方大集团进行尽职调查，重组事项存在不确定性。

新钢“图存”

上述知情人士称，新钢集团走到重组这一步实属无奈，靠其自身力量已难以走出困境。

在发布重组信息之前，新钢集团也尝试过自救，不过没有成功。带有悲壮色彩的“救亡图存”口号在新钢集团内部随处可见，“救亡没有救世主，扭亏只能靠自己”的横幅依然挂在新钢集团一处仓库门前。

新钢股份业绩滑坡始于2011年第四季度，当季亏损1.36亿元。2012年全年，受欧美债务危机以及国内宏观调控政策等因素影响，钢铁市场需求不旺、钢材价格大幅下降，即使是通过调整设备折旧年限增盈，新钢股份仍巨亏10.44亿元。

2012年新钢股份完成生铁870.72万吨、钢828.79万吨、钢材坯784.89万吨，比上年分别减少0.15%、4.41%、5.89%，全年实现营业收入356.17亿元，比上年减少11.46%，均低于预期目标。

虽然新钢股份以“背水一战，扭亏为盈”的姿态“救亡图存”，但2013年前三季仍然以亏损作结：2013年上半年扣非后亏损2.4亿元，第三季度再度亏损1.75亿元。因债务沉重，钢铁销售市场疲软，陷入亏损深渊的新钢股份扭亏乏力。

不过，新钢股份2014年发布的公告却预计，其2013年年度经营业绩与上年同期相比将实现扭亏为盈，实现归属于上市公司股东的净利润1亿元到1.8亿元之间。之前，新钢股份在2013年4月16日通过调整设备折旧年限补充利润1.88亿元，为“扭亏”贡献巨大。

也即是说，新钢股份虽然通过加大内部降本增效力度、努力降低原材料采购成本及提高主要产品售价水平等手段提升公司效益，但仍难改变主营业务收入持续下降的厄运。在新钢集团积重难返、无力“救亡”的情况下，新钢股份易主已是在所难免。

据了解，作为江西三大主要钢企之一，新钢集团在整合洪都钢厂、乌石山铁矿之后，再经过三期技术改造跨入1000万吨级钢铁企业行列，一度成为江西效益最好的钢企。这也是第二大股东宝钢集团、第三大股东中船重工财务公司持有新钢股份股权的一大主因。

在方大集团进入之前，宝钢集团、武钢集团等钢企也曾试图入主新钢，都未能成功。林榕没有对记者说明重组失败的具体原因，只是说“原因各种各样”。

重组之路

实际上，引入辽宁方大集团等重组方正是新钢集团在江西有关领导的关心下实施的重要计划。之前，方大集团已成功兼并南昌钢铁、萍乡钢铁两大钢企，并令这两家严重亏损的曾经的国企起死回生且持续盈利。

在方大特钢(南昌钢铁)、萍乡钢铁从巨亏深渊走向持续盈利的正常轨道后，江西省政府层面已有意整合江西三大钢企，并倾向于方大集团接盘新钢集团。

江西省工信委主任吴晓军在2013年11月曾对外界表示，将推动新钢与方大特钢、萍钢的联合重组，力争形成产能达2500万吨特大型钢铁联合企业，进入全国前10位，以改变江西没有全国前10位钢铁企业的历史。

推动企业兼并重组、优化产业布局是江西省政府的下一个目标。江西省工信委冶金工业处负责人熊国纲介绍，2013年，江西钢铁产量达到2156万吨，钢铁产业实现主营业务收入2230亿元。

其中，江西方大钢铁集团旗下的萍乡钢铁的粗钢产量已达923万吨，而新钢股份的粗钢产量为851万吨，超越新钢股份成为江西“第一钢”。

据介绍，2012年底萍钢集团被辽宁方大集团重组后，面对行业盈利空间一再被压缩的巨大压力，按方大集团的要求，萍钢将工作重心放在加强管理上，采取以“堵漏、挖潜、增效”为主线的一系列增盈措施，成效明显。

而改制后的方大特钢更是实力大增，综合竞争力从处于行业最后几名迅速窜至行业前列。2013年前三季度，公司实现归属于母公司股东的净利润为4.8亿元，同比增长52%。

熊国纲认为，作为国企的新钢股份与民企方大特钢、萍钢集团的差距已经显现。虽然新钢股份的产品结构及质量都不错，但需要提高市场竞争力，而这就需要通过重组来实现。如果方大集团能将三大钢企整合在一起，则可以在避免竞争的同时加大分工合作，有利于增强市场竞争力。

事实上，对于新钢集团管理层而言，方大集团接盘除了有利业务整合、降本增效的因素外，吸引他们的还有丰厚的薪酬激励。比如方大特钢，包括董事长钟崇武在内，2012年该公司前三名高管报酬总额达2329万元，居深沪两市公司前列。

有分析师表示，方大集团接盘新钢集团，可以提高江西省钢铁产业的集中度水平，江西省国资委可能会积极推进。不过，江西省国资委企业改革改组处有关负责人则称，此事项涉密，不便对外透露更多细节。

新钢股份2013年三季度报告显示，归属于上市公司股东的净资产为73.5亿元，比上年同期降2.32%;营业收入252.83亿元，同比降6.33%。新钢股份证券事务代表林榕说，辽宁方大集团目前只是做尽职调查，没有确定要重组新钢集团。

改制难题

无论是哪一方来重组新钢集团，都无法避开两个重要难题：债务和改制。

内部资料显示，新钢集团现有在岗员工28000人，退养人员近7000人。另有直属单位及全资子公司15家，控股、参股企业及其他企业15家，这些企业中包括十多家非盈利单位。

即使新钢中学、新钢医院等非盈利单位先后划归新余市地方管理，新钢集团巨大的改制压力也足以令重组者退却。一个现实的问题是，35000名职工身份转换将要花费巨额费用。

虽然新钢集团工会财务负责人称新钢集团具体的改制方案还没有出来，但参照江西省内其他国企的改制方案，以平均每人补偿3万元计算，重组方要支付的改制款已超过10亿元，还不包括要补缴的社保、医保等费用。

为减轻重组方的压力，新钢集团内部在开始做一系列的“前期”工作。一位集团行政部门的职工对记者说，她所在的部门已开始裁减人员。记者在新钢集团劳动人事处亦见到，该部门已制订详细的《2014年解除劳动合同人员》清单。

除了要面对超过10亿元的职工身份转换的资金压力外，重组方需要承担的压力更包括新钢股份高达30亿元的巨额债务。2013年，新钢股份分两期发行了30亿元一年期的短期融资债券，到期利率为6.10%。

这笔30亿元的资金用于偿还新钢股份于2013年8月到期的27.6亿元可转债及利息。财务数据显示，2013年三季度新钢股份兑付27.6亿元的可转债本息之前，债务总额超过32亿元。在兑付了其中15亿元之后，新钢股份一年内到期的非流动负债及其他流动负债仍有19.2亿元。

在2013年第四季度发行第二期15亿元短融券之后，新钢股份的债务总额已接近35亿元，比上一年同期增加3亿元。加上30亿元短融券2014年到期支付的近2亿元利息，新钢股份需要承受的债务压力高达37亿元。

有内部员工告知，除了要承担新钢股份的巨大债务压力外，重组方还要直面新钢集团改制所带来的一系列难题。比如，对于以钢立市的新余市而言，新钢集团重组已不是一个企业的内部事务，而是关系到新余市经济稳定的“大事”。

为此，江西省委书记强卫率领相关部门负责人在1月7日专程前往新余市及新钢集团调研。强卫称，新钢公司作为关乎到新余生死命脉的大企业，去年背水一战，实现了扭亏为盈，“实属不易”。强卫同时要求新钢“深化改革，加快发展”。

之前，新钢集团公司董事长熊小星曾向江西省委、省政府领导承诺“确保股份公司盈利，力争集团公司不亏”。熊小星提出的2014年新钢集团第一件要务就是“改革创新”，因为改制重组事关新钢集团及新余市的“存亡”。